الگوی بازگشتی گشایش-پایان، روند صعودی

 

 

 

نتایج مهم:

 

رتبه عملکرد کلی^*: ۲ از ۲۳

نرخ خروج سر­به‌سر^** پس از شکست رو به پایین: ۴۵ درصد (شکست از پایین)

میانگین کاهش پس از شکست^***: ۷ درصد

احتمال رسیدن به هدف قیمتی پس از شکست از پایین: ۸۴ درصد

 

* در مقایسه با سایر الگوهای کوچک با شکست‌های رو به پایین در بازار صعودی.

** سنجش تعداد الگوهایی که پس از شکسته شدن‌شان، افت حداقل ۵ درصدی قیمت رخ نداده است. در واقع الگوهایی هستند که هزینه معامله خود را پوشش نمی‌دهند و میتوانید در بازارهای مختلف مقادیر متفاوتی از جمله کارمزد معامله، مالیات متعلقه، هزینه خواب سرمایه و … را لحاظ نمایید.

*** بر اساس کف روند محاسبه شده است و نه بر اساس کف نهایی.

 

راهنمای شناسایی الگو:

مشخصات	شرح
۱ کندل	این الگو از یک کندل تشکیل شده است اما به قیمت بسته شدن کندل قبلی نیز وابسته می‌باشد.
روند صعودی	به دنبال الگو در یک روند صعودی کوتاه‌مدت باشید.
گشایش	قیمت باز شدن آخرین کندل باید در محدوده ۲۵ درصدی از کف آن باشد.
پایان	قیمت بسته شدن آخرین کندل باید در محدوده ۲۵ درصدی از سقف قیمت آن بوده و همچنین بالاتر از قیمت بسته شدن کندل قبل باشد.

 

نکات معاملاتی:

تاکتیک معاملاتی	توضیحات
بازگشتی	فرض بر این است که این الگو به عنوان یک الگوی برگشت‌دهنده روند صعودی عمل نماید. با این حال بررسی‌ها نشان میدهد که این امر تنها در ۵۰ درصد موارد در بازار صعودی عمل میکند. به عبارت دیگر جهت شکست رندوم است.
معامله	پس از بسته شدن قیمت بالای سقف یا زیر کف الگو، با قیمت باز شدن روز بعد لقدام به معامله نمایید.
قاعده هدف‌گذاری	این الگو در ۸۴ درصد مواقع (در بازار صعودی، شکست رو به بالا) از این قاعده پیروی میکند (یعنی به هدف کامل دست خواهد یافت). ارتفاع الگو را اندازه‌گیری کرده و بسته به جهت شکست به سقف الگو اضافه یا از کف آن کسر نمایید تا به هدف خود برسید.

 

آمار عملکرد الگو:

 

ضروریست که بدانیم روند در کجا آغاز شده و در کجا پایان می‌یابد. برای یافتن سقف و کف روند، بالاترین سقف و پایین‌ترین کف را در محدوده ۱۰ روز قبل و بعد از کندل (مجموعا ۲۱ روز) پیدا میکنیم. این فرآیند در محدوده ماقبل الگو و عینا پس از الگو انجام میشود. نزدیکترین سقف یا کف قبل از الگو جایی است که روند آغاز شده و نزدیکترین سقف یا کف بعد از الگو جایی است که روند پایان یافته است. برای محاسبه عملکرد الگو، سقف یا کف بدست آمده را با میانگین بالاترین سقف و پایینترین کف الگو مقایسه کنید.

سقف‌ها یا کف‌های حاصل از روش ده-میله‌ای، عموما نقاط عطف ماژور در نمودار خواهند بود.

عملکرد از روز پس از پایان الگو تا نزدیکترین سقف یا کف الگو اندازه‌گیری شده است.

برای تعیین روند قیمت ورودی به الگو (دنبال روند صعودی هستیم) از دو روش استفاده شده است. یکی روش بالا و دیگری رگرسیون خطی است که بر روی میانگین‌های قیمت‌های سقف و کف پنج کندل قبل از الگو اعمال میشود که روند کوتاه‌مدت را نتیجه میدهد.

 

عملکرد الگو و نرخ خروج سربه‌سر:

 

جدول ۱ : عملکرد و نرخ خروج سربه‌سر

بازار	خروج ۵ درصد	میانگین کاهش
بازار صعودی و شکست رو به بالا	۴۵ درصد	۷ درصد
بازار صعودی و شکست رو به پایین	۵۰ درصد	۶- درصد
بازار نزولی و شکست رو به بالا	۳۷ درصد	۷ درصد
بازار نزولی و شکست رو به پایین	۳۳ درصد	۱۱- درصد

در جدول فوق نرخ خروج سربه‌سر بر اساس شرایط بازار به همراه میانگین افزایش یا کاهش مرتب و فهرست شده است.

خروج سربه‌سر زمانی اتفاق می‌افتد که سهام نتواند در جهت شکست بیش از ۵ درصد حرکت کند.

نرخ شکست ممکن است بالا به نظر برسد، اما این برای الگوهای کوتاه‌مدت مانند این الگو امری معمول است.

 

قاعده هدف‌گذاری:

 

جدول ۲ : عملکرد قاعده هدف‌گذاری

بازار	موفقیت
بازار صعودی و شکست رو به بالا	۸۴ درصد
بازار صعودی و شکست رو به پایین	۷۶ درصد
بازار نزولی و شکست رو به بالا	۸۱ درصد
بازار نزولی و شکست رو به پایین	۸۰ درصد

جدول شماره ۲ نشان میدهد که قاعده هدف‌گذاری در چند درصد مواقع کاکرد مناسبی دارد. از این روش برای تخمین میزان افزایش یا کاهش پس از شکست الگو استفاده نمایید.

برای انجام این کار ارتفاع را از سقف تا کف الگو اندازه‌گیری کرده و مقدار به دست آمده را بسته به جهت شکست به سقف آن اضافه یا از کف آن کسر نمایید تا به هدف مورد نظر دست یابید. این الگو پس از یک شکست رو به بالا در بازار صعودی بهترین عملکرد را داشته و بطور متوسط در ۸۲ مواقع به هدف مورد نظر دشت خواهد یافت.